问题：
[单选] 一个投资组合风险大于平均市场风险，则它的口值可能为（）
0.3。0.9。1。1.1。
问题：
[单选] 如果将β为0．75的股票增加到市场组合中，那么市场组合的风险（）
肯定将上升。肯定将下降。将无任何变化。可能上升也可能下降。
问题：
[单选] 关于预期收益率、无风险利率、某证券的β值、市场风险溢价四者的关系，下列各项描述正确的是（）
市场风险溢价=无风险利率+某证券的β值X预期收益率。无风险利率=预期收益率+某证券的β值X市场风险溢价。预期收益率=无风险利率+某证券的β值X市场风险溢价。预期收益率=无风险利率-某证券的β值X市场风险溢价。
问题：
[单选] 无风险收益率为5％，市场期望收益率为10％的条件下：A证券的期望收益率为12％，β系数为1．1；B证券的期望收益率为15％，β系数为1．2；那么投资者的投资策略为（）
买进A证券。买进B证券。买进A证券或B证券。买进A证券和B证券。
问题：
[单选] 如果风险的市值保持不变，则无风险利率的下降会（）
使SML的斜率增加。使SML的斜率减少。使SML平行移动。使SML旋转。
问题：
[单选] 叶女士持有的短期国债收益率为每年4％，目前上证综合指数的预期收益率为每年9％，她打算在权益资产方面也做适当配置，最近一直在观察某只股票，并刚刚开始建仓，该股票的年收益率预期为10％，价格为100元，而该股票的β值为0．8，那么她应该（）该股票。
迅速卖出。持仓不动。继续买入。无法判断。
问题：
[单选] 根据CAPM模型，下列说法错误的是（）
单个证券的期望收益的增加与贝塔成正比。当一个证券定价合理时，阿尔法值为零。如果无风险利率降低，单个证券的收益率成正比降低。当市场达到均衡时，所有证券都在证券市场线上。
问题：
[单选] 证券X实际收益率为0．12，贝塔值是1．5。无风险收益率为0．05，市场期望收益率为0．12。根据资本资产定价模型，这个证券（）
被低估。被高估。定价公平。价格无法判断。
问题：
[单选] 已知无风险资产的收益率为6％，市场组合的预期收益率为12％，股票A的β值为0．5，股票B的β值为2，则股票A和股票B的风险报酬分别为（）
6％，12％。3％，12％。3％，6％。6％，10％。
问题：
[单选] 已知某市场上股票型基金的期望收益率为10％，债券型基金的平均收益率为5％，投资者王先生的期望收益率为8％，若选择以上两种基金构建投资组合，则股票型基金的比例应为（）
40％。50％。55％。60％。
